Мінімізація Value-at-Risk портфеля фінансових активів як узагальнення класичної теорії портфеля
Дослідження питання еквівалентності вибору раціональної структури портфеля фінансових активів на основі класичного методу Марковіца та методу мінімізації Value-at-Risk портфеля. Підходи вибору структури портфеля фінансових активів, їх еквівалентність.
Подобные документы
Изучение понятия маржевых сделок – сделок с активами, собственником которых является брокер. Исследование основных принципов формирования портфеля инвестиций. Рассмотрение структуры оптимального портфеля облигаций и методов оценки его эффективности.
курсовая работа, добавлен 13.12.2015Сущность, понятие инвестиций и их классификация. Сущность и виды финансовых инвестиций, их формы и подходы к управлению. Характеристика риска и доходности портфеля ценных бумаг, определение целей его формирования в условиях современной рыночной экономики.
дипломная работа, добавлен 10.02.2017Ознакомление с особенностями инвестирования на рынке жилой недвижимости. Характеристика методов использования региональной диверсификации при построении портфеля недвижимости. Анализ построения портфеля на первичном рынке жилья Санкт-Петербурга.
курсовая работа, добавлен 08.11.2015Задачи, связанные с повышением эффективности инвестиционных процессов. Метод формирования инвестиционного портфеля с учетом рисков с использованием математического программирования. Изучение динамики формирования цен, прогнозирование их движения.
статья, добавлен 28.11.2017Управление инвестиционным портфелем: технический и фундаментальный анализы, пассивное и активное управление, риск инвестиционного портфеля. Модель Марковица и структура портфеля. Оценка инвестиционных проектов. Дисконтный срок окупаемости инвестиций.
контрольная работа, добавлен 15.05.2011Ковариация доходности ценных бумаг. Взгляды Марковица на формирование портфеля в зависимости от ожидаемой нормы прибыли и риска. Допустимое и эффективное множества. Карты кривых безразличия инвесторов. Комбинации коэффициентов регрессионного анализа.
курсовая работа, добавлен 09.01.2014Характеристика методики учета и оценки промышленных рисков при формировании корпоративного инвестиционного портфеля. Знакомство с основными особенностями и этапами построения экономико-математической модели формирования инвестиционного портфеля.
статья, добавлен 29.08.2018Рассмотрение понятия портфельных инвестиций, их цели и методы. Классификации инвесторов и их подходы к инвестированию. Описание процесса формирования портфеля ценных бумаг, значение стратегии мониторинга рынка. Специфика стратегии активных спекуляций.
статья, добавлен 23.07.2020Основные типы и характеристики портфелей ценных бумаг, их содержимое. Основные функции и задачи портфельного инвестирования, исторические модели его формирования. Структура и принципы формирования инвестиционного портфеля и модели управления им.
реферат, добавлен 25.01.2013Напрямки, завдання, інформаційна база та методи аналізу формування та ефективного використання фінансових ресурсів підприємства. Аналіз фінансової стійкості, динаміки і структури фінансових ресурсів та оборотних активів. Функції фондів грошових коштів.
курсовая работа, добавлен 15.02.2011Коэффициент Шарпа как показатель эффективности инвестиционного портфеля, вычисляемого как отношение средней премии за риск к среднему отклонению портфеля. Анализ этапов расчета бета коэффициенты активов. Особенности управления портфелем ценных бумаг.
контрольная работа, добавлен 22.10.2013Доходность и риск инвестиционного портфеля. Основные классы инвестиций в ценные бумаги. Изучение метода оптимизации инвестиционного портфеля по модели Г. Марковица. Измерение рыночного риска ценных бумаг. Рассмотрение арбитражной модели ценообразования.
лекция, добавлен 17.05.2020Організації обліку фінансових інвестицій підприємства, їх розподіл на поточні та довгострокові фінансові інвестиції. Облік капітальних і фінансових інвестицій та інших необоротних активів. Сальдо на кінець поточного місяця, дебетовий оборот за місяць.
реферат, добавлен 26.04.2018Сущность, классификация и структура инвестиций. Определение доходности и риска инвестиций. Анализ основных принципов построения портфеля инвестиций. Связь целей инвестирования со структурой портфеля. Анализ целей инвестиционной политики государства.
курсовая работа, добавлен 28.05.2015Методика оценки качества кредитного портфеля, содействующая находке признаков несостоятельности заемщиков, влекущих ухудшение финансового положения коммерческого банка. Достижение компромисса между риском, доходностью и ликвидностью операций по кредитам.
автореферат, добавлен 20.04.2018Анализ эконометрических моделей котировок акций крупных отечественных компаний, базирующихся на моделировании портфеля ценных бумаг. Прогнозирование его поведения с помощью математического моделирования с использованием элементов теории вероятности.
статья, добавлен 15.08.2020Задача формирования оптимального портфеля ценных бумаг, цены которых моделируются случайными процессами как одна из актуальных проблем современной финансовой математики. Определение доли активов в портфеле с помощью дифференциальных уравнений Ито.
статья, добавлен 03.03.2018Структура оптимального портфеля ценных бумаг. Теоретические основы мер риска VAR, хеджирование с использованием опционов. Оценка эффективности хеджирования портфеля на основе CVAR. Применение производных финансовых инструментов на фондовом рынке.
дипломная работа, добавлен 02.09.2018Портфели ценных бумаг, их виды и оценка доходности: акции, облигации, высоколиквидные банковские ценные бумаги. Управление портфелем, его мониторинг: активное и пассивное управление. Выявление закономерных процессов управления и формирования портфеля.
курсовая работа, добавлен 27.08.2009Расчет ожидаемой доходности для акций по модели САРМ. Расчет количества акций в портфеле и суммарной стоимости портфеля. Оценка эффективности инвестиционного проекта с точки зрения владельца портфеля. Достижения финансового менеджмента как науки.
контрольная работа, добавлен 19.02.2014Моделирование случайного поведения бесконечного числа агрессивных скупщиков акций на финансовом рынке. Вычисление компонентов самофинансируемого портфеля. Процедура хеджирования ограниченного платёжного обязательства. Прогнозирование поведение хеджеров.
статья, добавлен 29.06.2017Дослідження методів управління ризиком кредитного портфеля з урахуванням регіональних і галузевих пріоритетів кредитної політики банку. Характеристика теоретичної бази дослідження економічних ризиків. Аналіз фінансових передумов зростання ризиковості.
автореферат, добавлен 29.07.2015Оценка эффективности фондового портфеля. Формирование инвестиционного портфеля и его оценка по критериям доходности, безопасности, ликвидности. Методы оценки инвестиций. Модель оценки текущей рыночной стоимости акций с постоянно возрастающими дивидендами.
контрольная работа, добавлен 19.01.2017Модели формирования портфелей ценных бумаг: алгоритм Марковица построения угловых портфелей, концепция управления инвестициями с квадратичной функцией риска. Анализ VaR-оценок предложенных алгоритмов и моделей. Построение портфеля по принципу CUSUM.
дипломная работа, добавлен 16.02.2012Методика расчета доходности по простым и сложным процентам. Расчет доходности портфеля к погашению и к приобретению. Оценка эффективности вложений. Сравнение доходности портфеля к приобретению с некоторым рыночным показателем. Рыночная цена облигации.
контрольная работа, добавлен 19.04.2012